นักลงทุนตัดสินประสิทธิภาพของการลงทุนโดยดูจากผลตอบแทนที่ได้รับ พวกเขาอาจใช้หลายวิธีในการคำนวณผลตอบแทนการลงทุนสองวิธีหลักคือผลตอบแทนสะสมและผลตอบแทนรายปีเฉลี่ย การวัดทั้งสองนี้มีประโยชน์และเป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องทราบความแตกต่างระหว่างสิ่งเหล่านี้เมื่อคุณทำการตัดสินใจลงทุน
การวัดผลตอบแทนสะสม
ผลตอบแทนสะสมเป็นการวัดผลตอบแทนทั้งหมดของการลงทุนเทียบกับจำนวนเงินต้นที่ลงทุนในระยะเวลาที่กำหนด ระยะเวลาอาจเป็นเดือนหนึ่งปีหรือหลายปี ระยะการวัดขึ้นอยู่กับฝ่ายที่ทำการวัด ในการคำนวณผลตอบแทนสะสมให้ลบราคาเดิมของการลงทุนออกจากราคาปัจจุบันและหารผลต่างนั้นด้วยราคาเดิม แสดงคำตอบเป็นเปอร์เซ็นต์ ตัวอย่างเช่นหากนักลงทุนใส่ $ 1,000 เป็นหุ้นหนึ่งและมูลค่ารวมของหุ้นของเธอตระหนักถึง $ 2,500 ในช่วงระยะเวลา 10 ปีการลงทุนของเธอได้รับผลตอบแทนสะสมร้อยละ 150
การวัดผลตอบแทนเฉลี่ยต่อปี
เรียกอีกอย่างว่าอัตราผลตอบแทนภายในค่าตอบแทนเฉลี่ยรายปีวัดผลตอบแทนเฉลี่ยของการลงทุนทุกปีในจำนวนปีที่แน่นอนแทนที่จะเป็นจำนวนผลตอบแทนรวมเมื่อสิ้นสุดระยะเวลานั้น เช่นเดียวกับการคำนวณผลตอบแทนสะสมสิ่งนี้จะแสดงเป็นเปอร์เซ็นต์ หากต้องการทำการคำนวณนี้ให้ลบมูลค่าของการลงทุน ณ สิ้นปีหนึ่ง ๆ จากมูลค่าของการลงทุนนั้น ณ สิ้นปีที่แล้วและหารผลต่างนั้นด้วยมูลค่าของการลงทุน ณ สิ้นปีที่มีปัญหา ทำเช่นนี้สำหรับทุก ๆ ปีของเทอมที่คุณต้องการวัดผลตอบแทนประจำปีโดยเฉลี่ย แสดงผลตอบแทนของแต่ละปีเป็นเปอร์เซ็นต์ เฉลี่ยเปอร์เซ็นต์ทั้งหมดเหล่านี้ร่วมกันเพื่อค้นหาผลตอบแทนประจำปีโดยเฉลี่ย
หลีกเลี่ยงข้อผิดพลาด
ข้อผิดพลาดทั่วไปที่นักลงทุนไม่มีประสบการณ์อาจทำได้คือสมมติว่าพวกเขาสามารถแบ่งผลตอบแทนสะสมตามจำนวนปีในระยะที่วัดและได้รับผลตอบแทนเฉลี่ยต่อปี อย่างไรก็ตามสิ่งนี้จะไม่ให้การวัดที่ถูกต้องของผลตอบแทนเฉลี่ยต่อปี ตัวอย่างเช่นการลงทุนที่ให้ผลตอบแทนเฉลี่ยปีละ 20 เปอร์เซ็นต์จะให้ผลตอบแทนสะสมสูงกว่า 200 เปอร์เซ็นต์หลังจาก 10 ปี
เลือกวิธีการ
เนื่องจากทั้งวิธีผลตอบแทนสะสมและวิธีผลตอบแทนเฉลี่ยทั้งปีเป็นวิธีการทั่วไปคุณอาจใช้วิธีใดวิธีหนึ่งเพื่อแสดงผลตอบแทนจากการลงทุนโดยเฉพาะ ผลตอบแทนสะสมเป็นวิธีการที่ใช้หากคุณคาดการณ์ตามความตั้งใจที่จะขายการลงทุน ณ จุดใดจุดหนึ่งในขณะที่ผลตอบแทนเฉลี่ยต่อปีเป็นวิธีการใช้หากคุณพยายามวิเคราะห์สุขภาพระยะยาวของการลงทุนโดยเฉพาะ
