คำจำกัดความของกองทุนรวมตลาดเงิน

การวางแผนทางการเงินที่ดีหมายถึงการวางเงินไว้สำหรับเหตุฉุกเฉินค่าเล่าเรียนของวิทยาลัยเงินดาวน์สำหรับบ้านและเกษียณอายุ กองทุนได้รับการจัดสรรตามความเสี่ยงของคุณ สิ่งนี้ต้องการการหาสมดุลระหว่างเงินสดในมือหุ้นพันธบัตรอสังหาริมทรัพย์และสินทรัพย์ประเภทอื่น ๆ ที่ทำให้คุณสบายและนอนหลับได้ในเวลากลางคืน

กองทุนตลาดเงินและบัญชีตลาดเงินเป็นส่วนสำคัญของการจัดสรรสินทรัพย์ แต่กองทุนตลาดเงินคืออะไรและบัญชีตลาดเงินคืออะไร

กองทุนรวมตลาดเงินคืออะไรและทำงานอย่างไร

กองทุนรวมตลาดเงินเป็นกองทุนรวมที่ลงทุนในหลักทรัพย์ระยะสั้นและมีคุณภาพสูงและจ่ายเงินปันผลที่ใกล้เคียงกับอัตราดอกเบี้ยระยะสั้น กองทุนเหล่านี้มีสภาพคล่องสามารถแลกได้ตามความต้องการและมีความผันผวนของราคา

พวกเขาจดทะเบียนกับสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ภายใต้พรบ. บริษัท การลงทุนในปีพ. ศ. 2483 และควบคุมโดย SEC กฎข้อ 2a-7 กลต. มีหน้าที่กำหนดให้กองทุนที่จดทะเบียนต้องเปิดเผยความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องทั้งหมด ก.ล.ต. ไม่ประกันความเสียหายของนักลงทุน

หุ้นของกองทุนตลาดเงินมีการกำหนดราคารายวันในมูลค่าสินทรัพย์สุทธิหรือที่รู้จักกันในชื่อ NAV NAV เป็นสินทรัพย์ของกองทุนหักด้วยหนี้สินตามเกณฑ์ต่อหุ้น กองทุนรวมตลาดค้าปลีกและรัฐบาลพยายามรักษา NAV ที่มั่นคงที่ $ 1.00 ต่อหุ้น พวกเขาใช้วิธีการประเมินและกำหนดราคาพิเศษเพื่อประเมินมูลค่าทรัพย์สินของกองทุนและรักษาราคาหุ้นไว้

NAV ของกองทุนตลาดเงินประเภทอื่น ๆ ไม่ได้รับอนุญาตให้ใช้วิธีการกำหนดราคาพิเศษเหล่านี้และต้องอนุญาตให้ NAV ของตนลอย ในขณะที่กองทุนเหล่านี้พยายามที่จะรักษาราคาคงที่ NAV ของพวกเขาจะเปลี่ยนทุกวันตามสภาพตลาดในปัจจุบัน นักลงทุนควรตระหนักถึงวิธีการกำหนดราคาของกองทุนก่อนที่จะซื้อหุ้นของกองทุนตลาดเงิน

ประเภทของกองทุนรวมตลาดเงิน

กองทุนตลาดเงินได้รับการออกแบบสำหรับนักลงทุนประเภทต่างๆ กองทุนบางส่วนมีโครงสร้างสำหรับนักลงทุนรายย่อยในขณะที่กองทุนอื่นมีไว้สำหรับนักลงทุนสถาบันและมีข้อกำหนดการลงทุนขั้นต่ำขั้นสูง

กองทุนตลาดเงินมีให้บริการสี่ประเภท:

กองทุนคลัง: กองทุนเหล่านี้ลงทุนในหลักทรัพย์ธนารักษ์สหรัฐฯระยะสั้นเท่านั้น พวกเขามีความเสี่ยงต่ำที่สุดของกองทุนตลาดเงินทั้งหมดและจ่ายอัตราดอกเบี้ยต่ำสุด กองทุนคลังถูกออกแบบมาสำหรับนักลงทุนที่ต้องการความเสี่ยงน้อยที่สุด แต่ต้องการได้รับมากกว่าดอกเบี้ยในบัญชีออมทรัพย์ของธนาคาร

กองทุนหน่วยงานของรัฐ: กองทุนเอเจนซี่ลงทุนในธนบัตรและพันธบัตรของหน่วยงานรัฐบาลและค้ำประกันโดยกระทรวงการคลังของสหรัฐอเมริกา ตัวอย่างจะเป็นบันทึกจากสมาคมสินเชื่อที่อยู่อาศัยแห่งชาติ แม้ว่าจะมีความเสี่ยงน้อยกว่าคลังสหรัฐฯ แต่กองทุนเหล่านี้ให้ผลตอบแทนสูงกว่าเล็กน้อย

กองทุนที่ต้องเสียภาษีหลากหลาย: กองทุนที่หลากหลายลงทุนในหลักทรัพย์และพันธบัตรของ บริษัท ในสหรัฐอเมริกากระดาษเชิงพาณิชย์สัญญาซื้อคืนการยอมรับของธนาคารและการฝากเงินของธนาคารต่างประเทศ หลักทรัพย์ทั้งหมดมีอายุไม่เกิน 120 วัน กองทุนเหล่านี้มีความเสี่ยงสูงกว่ากองทุนตลาดเงินอื่น แต่ให้ผลตอบแทนสูงกว่า

กองทุนที่ได้รับยกเว้นภาษี: กองทุนที่ได้รับการยกเว้นภาษีลงทุนในหลักทรัพย์ระยะสั้นของรัฐและรัฐบาลท้องถิ่น องค์ประกอบของกองทุนเหล่านี้มีความแตกต่างกันมาก กองทุนที่ได้รับการยกเว้นภาษีบางแห่งจะลงทุนในรัฐเดียวในขณะที่กองทุนอื่น ๆ มีการผสมผสานของรัฐ พวกเขาเป็นกลุ่มที่เสี่ยงที่สุดในตลาดเงินทั้งหมด กองทุนที่ได้รับการยกเว้นภาษีเป็นที่น่าสนใจที่สุดสำหรับนักลงทุนที่อยู่ในวงเล็บภาษีสูงและอาศัยอยู่ในรัฐที่มีภาษีรายได้สูงเช่นนิวยอร์กคอนเนตทิคัตนิวเจอร์ซีย์และแคลิฟอร์เนีย

นักลงทุนที่เป็นเจ้าของกองทุนรวมที่แตกต่างกันหลายแห่งที่ออกโดย บริษัท เดียวกันอาจใช้กองทุนตลาดเงินกับ บริษัท เดียวกันกับกองทุนสวนสาธารณะเป็นการชั่วคราว ตัวอย่างเช่นนักลงทุนต้องการขายเงินลงทุนในกองทุนหุ้น แต่ยังไม่ได้ตัดสินใจว่าจะลงทุนต่อไป กองทุนตลาดเงินเป็นสถานที่ที่ดีในการใส่เงินจนกว่าเขาจะตัดสินใจ

บริษัท กองทุนรวมใช้กองทุนตลาดเงินเป็นวิธีการให้บริการจัดการเงินสดโดยรวมแก่ลูกค้าของพวกเขา พวกเขามี MMF เหมาะสำหรับนักลงทุนรายย่อย การซื้อขั้นต่ำเริ่มต้นมักอยู่ในช่วงตั้งแต่ $ 500 ถึง $ 5,000

กองทุนตลาดเงินเสนอวิธีถอนเงินได้หลายวิธี โดยทั่วไปกองทุนรวมอนุญาตให้นักลงทุนเขียนเช็คบนบัญชี แต่พวกเขาอาจต้องมีจำนวนขั้นต่ำ $ 500 อีกทางหนึ่งนักลงทุนสามารถส่งคำขอรับแลกหุ้นและอาจส่งเงินหรือส่งเงินโดยโอนเงินเข้าบัญชีธนาคารของเขา

ข้อดีของกองทุนรวมตลาดเงิน

การอนุรักษ์ทุน: นักลงทุนที่ไม่ชอบความเสี่ยงและไม่พอใจกับการลงทุนที่มีมูลค่าผันผวนทำให้เงินของพวกเขาอยู่ในกองทุนตลาดเงิน กองทุนเหล่านี้ลงทุนในหลักทรัพย์ระยะสั้นที่มีความเสี่ยงต่ำ

เข้าถึงด่วนไปยังกองทุนในกรณีฉุกเฉิน: กองทุนตลาดเงินมีสภาพคล่องสูง นักลงทุนสามารถแลกหุ้นได้ทุกวัน

อัตราผลตอบแทนที่ดีกว่า: โดยทั่วไปกองทุนตลาดเงินจะเสนออัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นเมื่อเทียบกับผลตอบแทนจากบัญชีออมทรัพย์หรือบัญชีตลาดเงิน

ข้อเสียของกองทุนรวมตลาดเงิน

อัตราผลตอบแทนต่ำ: อัตราดอกเบี้ยที่จ่ายโดยกองทุนตลาดเงินอาจไม่เพียงพอที่จะอยู่ก่อนอัตราเงินเฟ้อ

ไม่คุ้มครอง: แม้ว่ากองทุนรวมตลาดเงินจะลงทุนในหลักทรัพย์ที่มีคุณภาพสูง แต่พวกเขาไม่ได้ประกันหรือรับประกันโดยหน่วยงานของรัฐบาลกลาง

คุณสมบัติการถอนที่ จำกัด: หากคุณต้องการเงินเร็วกองทุนตลาดเงินอาจไม่ใช่ตัวเลือกที่ดีที่สุด คุณจะต้องเขียนเช็คขนาดใหญ่หรือโอนเงินทางอิเล็กทรอนิกส์ ทั้งสองวิธีนี้อาจใช้เวลาสองสามวันในการรับเงินตามที่คุณต้องการ

การเลือกกองทุนตลาดเงิน

เนื่องจากกองทุนตลาดเงินมีหลายประเภทการตัดสินใจครั้งแรกคือการพิจารณาว่ารูปแบบใดเหมาะที่สุดสำหรับโปรไฟล์ความเสี่ยงและสถานการณ์ด้านภาษีของคุณ มันจะเป็นกองทุนระยะสั้นกองทุนหน่วยงานรัฐบาลบันทึกกองทุนกองทุนรวมที่มีหนี้องค์กรหรือกองทุนที่ลงทุนเฉพาะในหลักทรัพย์ปลอดภาษี?

คุณต้องการรับดอกเบี้ยเท่าไหร่ กองทุนการเงินของสหรัฐฯมีผลตอบแทนต่ำที่สุดและมีความเสี่ยงน้อยที่สุดขณะที่กองทุนของ บริษัท ที่หลากหลายจะมีอัตราสูงสุด แต่มีความเสี่ยงเพิ่มขึ้นเล็กน้อย

สถานการณ์ภาษีของคุณเป็นอย่างไร? หากคุณอยู่ในกรอบภาษีรายได้สูงและอาศัยอยู่ในสถานะภาษีสูงกองทุนที่ได้รับการยกเว้นภาษีอาจให้ผลตอบแทนหลังหักภาษีที่ดีที่สุด

ทำวิจัยและระบุ บริษัท กองทุนรวมที่ให้บริการครอบครัวของกองทุนรวมถึงตลาดเงิน สิ่งนี้จะทำให้คุณสามารถย้ายเงินจากเงินสดไปยังหุ้นหรือพันธบัตรเมื่อสภาพตลาดเปลี่ยนแปลง

รับหนังสือชี้ชวนและเปรียบเทียบค่าธรรมเนียมสำหรับค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานสำหรับกองทุนตลาดเงินหลายแห่ง

เปรียบเทียบการลงทุนเริ่มต้นขั้นต่ำที่ต้องการ จำนวนเงินนี้จะแตกต่างกันไปตาม MMF

ทำความเข้าใจขั้นตอนการถอนเงินออกจาก MMF มีจำนวนเงินขั้นต่ำสำหรับการตรวจสอบการเขียนหรือไม่? ใช้เวลานานแค่ไหนในการแลกหุ้น เป็นไปได้ไหมที่จะโอนเงินทางอิเล็กทรอนิกส์?

บัญชีตลาดเงินคืออะไร?

บัญชีตลาดเงินเป็นบัญชีที่จ่ายดอกเบี้ยซึ่งโดยปกติจะจ่ายอัตราดอกเบี้ยที่สูงกว่าเมื่อเทียบกับบัญชีออมทรัพย์ มันได้รับการประกันสูงถึง $ 250,000 โดย Federal Insurance Deposit Corporation สำหรับบัญชีธนาคารและ National Credit Union Administration สำหรับบัญชีที่สหภาพเครดิต

ธนาคารอาจต้องการยอดคงเหลือขั้นต่ำที่สูงขึ้นสำหรับ MMA มากกว่าบัญชีออมทรัพย์ปกติ บัญชีของตลาดเงินมีสิ่งอำนวยความสะดวกที่ จำกัด ในการเขียนเช็ค

สถาบันการเงินมักจ่ายดอกเบี้ยในบัญชีตลาดเงินตามลำดับชั้นซึ่งหมายความว่าอัตราดอกเบี้ยขึ้นอยู่กับจำนวนเงินในบัญชี ยอดคงเหลือที่สูงขึ้นจะได้รับอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น

ข้อดีของบัญชีตลาดเงิน

ธนาคารกลางสหรัฐอนุญาตให้เจ้าของบัญชี MMA สามารถเขียนเช็คได้สูงสุดหกเช็คต่อเดือน หากบัญชีมีบัตรเดบิต Fed จะอนุญาตให้ถอนได้สูงสุดหกครั้งต่อเดือน ดังนั้น MMA จึงมีประโยชน์ในการตรวจสอบและบัญชีออมทรัพย์

อย่างไรก็ตามโปรดทราบว่าบัญชีตลาดเงินไม่ใช่บัญชีตรวจสอบ หากคุณต้องการความสามารถในการเขียนเช็คเพิ่มเติมหรือถอนเงินจากบัตรเดบิตบ่อยขึ้นบัญชีตรวจสอบที่มีดอกเบี้ยอาจเป็นทางเลือกที่ดีกว่าแม้ว่าจะจ่ายดอกเบี้ยต่ำ

ต่อไปนี้เป็นข้อดีของบัญชีตลาดเงิน:

• FDIC และ / หรือ NCUA รับประกันบัญชี
• สถาบันการเงินหลายแห่งให้การเข้าถึงบัญชีผ่านเครือข่ายเอทีเอ็ม
• ธนาคารบางแห่งอนุญาตให้ใช้บัญชีตลาดเงินเพื่อเป็นการป้องกันเงินเบิกเกินบัญชีสำหรับบัญชีตรวจสอบของคุณ อย่างไรก็ตามการโอนเงินเบิกเกินบัญชีจะนับรวมกับข้อ จำกัด รายเดือนหกข้อต่อกฎระเบียบ D
• ธนาคารบางแห่งอาจเสนอเช็คฟรีกับ MMA
• MMA เป็นสถานที่ที่ปลอดภัยที่จะมีเงินทุนรองรับยามฉุกเฉิน
• บางครั้งสถาบันการเงินมียอดคงเหลือขั้นต่ำที่สูงในการเปิดบัญชีตลาดเงิน สูงถึง $ 10,000
• อัตราดอกเบี้ยของ MMAs ผันผวนขึ้นอยู่กับการเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ยในตลาดระยะสั้นโดยรวม
• ธนาคารหลายแห่งกำหนดให้เจ้าของบัญชีต้องรักษายอดขั้นต่ำเพื่อหลีกเลี่ยงค่าธรรมเนียมรายเดือน ตัวอย่างเช่นธนาคารบางแห่งต้องการยอดเงินขั้นต่ำเช่น $ 2,500 หรือพวกเขาคิดค่าธรรมเนียมในช่วง $ 12 ต่อเดือนเพื่อครอบคลุมการบำรุงรักษาบัญชี

ข้อเสียของบัญชีตลาดเงิน

ยอดคงเหลือขั้นต่ำที่สูงขึ้น: ธนาคารอาจต้องการบัญชีตลาดเงินเพื่อรักษายอดเงินคงเหลือขั้นต่ำที่สูงกว่าบัญชีออมทรัพย์หรือเช็ค ยอดคงเหลือต่ำกว่าขั้นต่ำอาจทำให้เกิดค่าธรรมเนียมการบำรุงรักษาสูง ธนาคารบางแห่งเสนอวิธีที่จะลดความต้องการขั้นต่ำของคุณลงเช่นการฝากเงินโดยตรงแทนที่จะเป็นเช็ค

การถอนแบบ จำกัด: กฎระเบียบ D จำกัด จำนวนการทำธุรกรรมที่ถอนได้ถึงหกครั้งต่อเดือน ซึ่งรวมถึงเช็คการโอนเงินออกจากบัญชีการหักเงินล่วงหน้าการชำระเงินบุคคลที่สามและการถอนบัตรเดบิต ข่าวดีก็คือว่าธนาคารบางแห่งไม่นับการถอนเงินจากพนักงานรับเงินจนถึงขีด จำกัด

การลงโทษและค่าธรรมเนียมการถอนเงินที่มากเกินไป: ธนาคารอาจเรียกเก็บค่าธรรมเนียมการลงโทษหากเจ้าของบัญชีวาดภาพเกินจำนวนการถอนเงินที่อนุญาตหกครั้งต่อเดือน

อัตราเบื้องต้นชั่วคราว: ธนาคารอาจเสนอค่าธรรมเนียมการแนะนำที่สูงขึ้นเมื่อเปิดบัญชีตลาดเงิน แต่อัตราที่น่าสนใจเหล่านี้จะหายไปตามกาลเวลา

ค่าธรรมเนียมการปิดบัญชี: แม้ว่าจะไม่เป็นสากล แต่บางธนาคารอาจหักค่าธรรมเนียมเพื่อปิดบัญชี

อัตราระยะยาวดีกว่าที่อื่น: บัญชีตลาดเงินเป็นการลงทุนที่ปลอดภัยที่จ่ายน้อยกว่าการลงทุนอื่น ๆ เช่นพันธบัตรหุ้นและอสังหาริมทรัพย์ อัตรา MMA อาจไม่สูงกว่าอัตราเงินเฟ้อ

อะไรคือความแตกต่างระหว่างบัญชีตลาดเงินและกองทุนตลาดเงิน?

บัญชีตลาดเงินได้รับการประกันโดย FDIC หรือ NCUA สูงถึง $ 250,000 กองทุนตลาดเงินไม่มีประกัน

บัญชีตลาดเงินเปิดโดยการฝากเงินที่ธนาคารหรือเครดิตยูเนี่ยน กองทุนตลาดเงินถูกสร้างขึ้นโดยการซื้อหุ้นจาก บริษัท กองทุนรวมหรือนายหน้าการลงทุน

แม้ว่ากองทุนรวมตลาดเงินจะพิจารณาการลงทุนที่ปลอดภัย แต่ผลตอบแทนของพวกเขาจะต่ำกว่าพันธบัตรและต่ำกว่าอัตราผลตอบแทนของหุ้นอย่างมาก เป็นผลให้นักลงทุนใช้กองทุนตลาดเงินเป็นสถานที่เก็บเงินของพวกเขาในขณะที่รอโอกาสในการลงทุนที่ดีกว่าที่จะปรากฏ กองทุนตลาดเงินยังเป็นเครื่องมือในการลงทุนที่สำคัญเพื่อรักษาสภาพคล่องให้เพียงพอในสมดุลโดยรวมของพอร์ตการลงทุน